人民币兑美元汇率2016年全年平均为6.6470

 纸浆     |      2019-06-17 01:36

  如果你被这个品种吓坏了,那么,赶紧来读一读我们商品定价权整理的这篇关于纸浆期货的最全资料!

  纸浆期货,是以漂白针叶浆为标的,以人民币计价,采用指定交割品牌和交割仓库的方式交割。纸浆期货合约交易单位为10吨/手,最小变动价位为2元/吨,交易保证金为合约价值的7%,涨跌停板幅度为5%。

  第一个交易日的涨跌停板幅度为基准价的10%。交易手续费为成交金额的万分之零点五,平今仓交易暂免收交易手续费。

  2008年底,受金融危机影响,漂针浆(纸浆期货对标品种)价格跌破4100/吨。

  2010年2月,纸浆主要生产国之一智利发生里氏8.8级特地震,浆价上涨至近8000/吨高点。随后供需逐步平衡,价格稳定在5000/吨左右。

  2017年,受7月和8月市场库存处于近年低位且国内突发环保政策影响,7月至12月间浆价快速上涨,漂针浆价格从5100/吨上涨至7575/吨。

  2018年,随着前期船货逐步到港,港口库存明显增加,市场供应紧张形势幅缓解。疊加2017年环保督察行动关停部分地区产能导致纸浆需求増幅有限、市场逐步消化废纸政策带来的影响等因素,浆纸市场投机心态逐渐平缓,价格稳步回落。

  2017年我国规模以上造纸及纸制品企业合计6681家,全行业主营业务收入累计完成1.52万亿。

  2017年我国纸浆总产量(包括木浆、非木浆和废纸浆)为7949万吨,表观消费量为10051万吨,其中木浆生产1050万吨,消费3152万吨。

  木浆中漂针浆表观消费量为815万吨。根据2016年使用木浆的纸及纸板产量分布情况来看,山东江苏和湖广地区届时或将会受到一定影响。

  当前国内纸业透明度非常低,市场价格发现能力很弱,定价权过度集中,纸价暴涨暴跌不可避免,产业亟需避险工具。

  我国是全球造纸和印刷行业最重要的成长型市场,2017年我国纸及纸板的生产量和消费量均居全球第一,约占全球总量的四分之一。纸浆行业的市场化程度高、市场主体多样、价格波动频繁,企业避险需求强烈。

  2017年,我国规模以上造纸及纸制品企业合计6681家,全行业主营业务收入累计完成1.52万亿元。同年,我国纸浆总产量(包括木浆、非木浆和废纸浆)为7949万吨,表观消费量为10051万吨,其中木浆生产1050万吨,消费3152万吨。

  木浆中漂针浆表观消费量为815万吨,漂针浆由于其纤维长、撕裂强度高、拉伸强度好等特点,在纸浆市场中地位显著,流通环节呈现多元化格局,价格具有广泛代表性。

  2018年1月到9月,全球化学浆需求同比增加2.2%。其中9月单月需求增加76万吨,增幅为5%,具体看,漂阔浆需求增加4.9%,漂针浆需求则下降1.5%。

  具体看,全球主要经济体漂针浆需求均出现回落,亚洲地区降幅居前,而漂阔浆需求则多数增加,中国增幅居前达9.8%,但中国漂阔浆需求增量仅是桉木浆,其他品种漂阔浆需求则明显回落。

  价格方面,下游纸价格均出现回落,文华用纸普遍收跌,铜板、双胶较年初下跌770元/吨和450元/吨不等;包装纸箱板、瓦楞纸也下跌200元/吨和50元/吨,白卡跌幅较大,国内不同地区下跌1500-1600元不等;生活用纸价格震荡下跌,幅度在200元/吨左右。

  漂针浆跌幅高于漂阔浆,北木、凯利普、银星国内经销商下跌600-700元/吨,跌幅在7%左右,美元CFR价格跌幅在4%-8%之间,阔叶浆小叶牌、鹦鹉牌国内经销商报价下跌100-200元/吨,跌幅为2%左右,美元CFR价格跌幅在1%-3%之间。但经过2017年的大涨后,2018年木浆价格虽出现回落,仍处于2012年以来高位。

  而从2018到2022的供需展望来看,供应结束大幅扩张周期之后,需求则有提升空间。

  2018-2022年,全球漂针及漂阔浆产能增量为510万吨,同比增加1.5%,除亚洲外,其余地区均有不同程度增加,其中拉丁美贡献主要增量(漂阔为主),增幅为2.6%,西欧、东欧、北美分别增加1.4%、4.2%、0.5%,亚洲减少0.9%。

  分品种看,漂针18-19年产能增加140万吨,其中欧洲贡献130万吨,20-22年产能预计减少40万吨。漂阔18-19年增量为240万吨,其中拉丁美洲贡献380万吨,预计在19年释放,20-22年增量收窄为120万吨。

  2018-2022年,全球漂针及漂阔总需求增量为660万吨,其中漂针增加150万吨,漂阔增加500万吨。漂针浆在19年增幅较大,随后几年回落;漂阔需求增幅在20年达到高点。

  分国家,漂针浆及漂阔浆需求增量主要由发展中国家贡献,且中国占主导地位,而发达国家需求则会减少。

  漂针浆上,非洲、东欧、拉丁美、除日韩等发达经济体的亚洲其他国家需求增加210万吨,而以西欧、北美、日韩为主的发达经济体需求则减少60万吨。漂阔浆依然,前者增量为510万吨,后者需求则减少10万吨。中国对漂针和漂阔浆需求预计增加140万吨和370万吨。

  长期来看,对于木浆价格,我们还是可以持乐观态度的,主要得益于需求的增长预期。

  2015年,发达经济体人均纸消费量超250千克,发展中国家人均纸用量则相对较少,其中中国为70千克,而印度不足10千克,而生活用纸中国人均年消费不足6千克,远低于发达经济体。

  纸用量主要取决于人口数量及社会发展程度,正常而言,随着社会进步,民众素质的提升,人均生活用纸及文化用纸用量必将提升,但新闻纸用量则面临电子化挑战,且生活用纸方面,社会的进步也将导致木浆对废纸浆的替代性增强。而中国及印度作为人口占全球1/3的发展中国家,在人均用纸量及人口数量方面均将推动全球纸用量的增加。

  短期,供给上,产能在18-19年增量相对较大,2020年后,漂针浆供给增量基本消失。

  需求上,值得注意的是,全球经济面临较大的不确定性或言之下行压力,将制约纸需求的增长。

  发达经济体中,欧、日2018.Q3经济萎缩,美国则面临中期选举后特朗普失去众议院,其国内刺激政策受到掣肘所带来的美国经济加速见顶的危机,PMI高位回落,出口放缓,日本则延续薪资增长乏力下,消费疲软的问题。

  新兴经济体面临的挑战更为严重,强势美元下以“金砖五国”为首的新兴国家经济大幅下滑,中国自身而言,作为未来纸需求主要增长点,其在通过房地产将杠杆成功转移至居民后,后者债务/可支配收入的比值大增,极大的限制了居民消费能力及热情,2018年10月社销累计增速已降至近15年最低,其中城镇社销增速降至有统计以来最低,且低于社销总增速。

  因此,全球范围内经济走软,特别是中国内生消费的下滑对于纸品需求影响较大,生活用纸相对刚性、但包装纸预计受到较强冲击,不过后者以废纸浆为主要原料,文化用纸也将受到一定影响,故2019年,对漂针浆市场持谨慎看法,需求环比将有提升,但供需间差值仍维持高位,价格继续承压。

  2020年后,供给的减少,将使供需逐步靠拢,预计在2022年供需之间差值将收窄至80万吨,销量产能比也将升至95.9%的近10年高位。

  最后,政策上的影响,2017年下半年以来废纸进口政策逐渐趋严,2018年4月开始将未经分拣的废纸等24种固体废物升级为禁止进口,据造纸协会估计,当前国内废纸回收率已达到90%以上,提升空间较小,从而导致废纸供给的大幅下滑,或将引发木浆的替代作用。从成本上考量,木浆价格高于废纸,但前者得浆率高于废纸,若使用木浆,用量也将减少。若木浆与国废价差收窄,则前值用量有望增加。

  纸浆是以植物纤维为原料,经不同加工方式加工制成的纤维状物质,其依照原料来源、加工方式、加工程度等可以分为很多细分品种,并可广泛应用于造纸、人造纤维、塑料、化工等领域。

  纸浆依照原料来源主要分为木浆,废纸浆和非木浆。木浆中分为两大类,分别是针叶浆(包括马尾松,落叶松,红松,云杉等树种的木浆)和阔叶浆(包括桦木、杨木、椴木、桉木、枫木等树种的木浆),一般针叶浆具有比阔叶浆更强的韧度与可拉伸性,因此在木浆的使用中通常会掺入一定比例的针叶浆以增强纸张韧性;

  废纸浆是废纸在回收后经过分类筛选,温水浸涨,被重新打成纸浆以期再次利用的纸浆;非木浆中则主要有三类:禾科纤维原料浆(如稻草、麦草、芦苇、竹、甘蔗渣等),韧皮纤维原料浆(如大 麻、红麻、亚麻、桑皮、棉杆皮等)和种毛纤维原料浆(如棉纤维等)。

  机械制浆是指单纯利用机械磨解作用,将纤维原料(主要是木材)制成纸浆的方法,其产品统称为机械浆;化学制浆是指用化学药剂对原料进行处理而制造纸浆的方法,其产品统称为化学浆;半化学制浆(又称化学机械制浆)。

  联合国粮食及农业组织(FAO)数据显示,2015年全球纸浆产量达1.81亿吨,比2014年略减0.23%。从产地分布上来看,北美、欧洲、亚洲依然是纸浆产量最大的三个区域,产量分别为6550.4万吨(占全球产量36.2%)、4558.8万吨(占全球产量25.2%)和3971.6万吨(占全球产量21.9%)。拉美地区增长快速,2015年纸浆产量2537.6万吨,同比增长2.74%,占全球产量的14%,成为第四大纸浆生产区域。

  从国家角度来看,2015年纸浆产量最大的前五位国家分别为美国(4840.5万吨)、巴西(1722.6万吨)、加拿大(1700万吨)、中国(1683.3万吨)和瑞典(1108.7万吨),这五个国家占全球纸浆总产量比例高达61.2%。

  从产品类别来看,产量最大的纸浆为化学木浆,产量达1.34亿吨,占总产量的74.31%,其次分别为机械木浆(2534.2万吨,14.01%),化机浆(899.5万吨,4.97%)和其他纤维浆(1214.5万吨,6.71%)。

  2015年,世界纸浆贸易量达5382.3万吨。拉美地区是最大的纸浆净出口地区,净出口量1499.8万吨,同比持平;而亚洲是最大的纸浆净进口地区,净进口量2192万吨,同比下降0.51%。

  从国家来看,巴西(1061.5万吨,同比持平,占世界纸浆出口量的19.72%)、加拿大(939.6万吨,同比增长3.76%,占比17.45%)、美国(701.8万吨,同比增长-1.51%,占比13.04%)、智利(467万吨,同比持平,占比8.68%)和印度尼西亚(352.4万吨,同比持平,占比6.55%)是世界纸浆出口前五大国家。

  上述五国占世界纸浆出口总量的比重合计为65.43%;中国(1650.7万吨,同比持平,占世界纸浆进口量的31.21%)、美国(523.3万吨,同比增长-7%,占比9.89%)、德国(447万吨,同比增长2.3%,占比8.45%)、意大利(349万吨,同比增长2.7%,占比6.6%)和韩国(227.6万吨,同比持平,占比4.3%)是世界纸浆进口前五大国家,上述五国占世界纸浆进口总量的比重合计为60.45%。

  中国造纸协会数据显示,2016年我国纸浆总产量7925万吨,同比微降0.74%。其中,木浆总产量为1005万吨,较上年增长4.03%;废纸浆总产量为6329万吨,较上年微降0.14%;非木浆总产量591万吨,较上年大幅减少13.09%。进口木浆总量为1881万吨,进口依赖度达65.1%,进口依赖度较高。

  2016年,我国纸浆消耗总量9797万吨,较上年增长0.68%。其中,木浆2877万吨,较上年增长6.04%;废纸浆6329万吨,较上年微减0.14%;非木浆591万吨,较上年大幅减少13.09%。而从纸浆来源上,木浆消耗中1005万吨为国产,占比34.93%,1881万吨为进口(已扣除溶解浆进口量),占比65.07%;废纸浆中,国产废纸制浆4021万吨,占比63.53%,进口废纸原料制浆2308万吨,占比36.47%。

  中国长期以来以非木纤维作为主要纸浆原料,这也是制约我国纸浆业规模、产品质量和精法生产的一个重要因素。

  在2004年的《全国林纸一体化工程建设“十五”及2010年专项规划》中就提出了未来十年要将木浆消耗比重提高到15%的目标,在《造纸业“十二五”规划》中,则将2015年木浆消耗比重目标提高至24.3%,废纸浆、非木浆相应为64.0%、11.7%,该目标目前已超额实现。

  从产能变化上来看,我国在关停、淘汰落后产能的基础上,保持了年均6.69%的木浆产能增长率,并长期维持95%左右的高开工率,即便如此,依然未能改变国产木浆供不应求的局面。2016年木浆总体消耗(国产+进口)比重已高于规划目标(29.37%),但在国产纸浆中,木浆比重仅为12.58%,整体水平较低。

  国内木浆产能的不足直接导致了严重的进口依赖。我国是世界上最大的木浆进口国。中国造纸协会数据显示,2016年进口木浆1881万吨,较上年增长7.06%,占当年消耗木浆总量的64.7%。2009年以来,我国木浆进口保持了10.42%的年均增长率,远高于同期国产木浆增速(年均增长率6.8%)或其他纸浆产品进口的增速,成为纸浆进口中最重要的品类。

  纸浆作为最重要的造纸原料,下游造纸业的发展情况直接决定了纸浆行业的需求。根据纸种的不同用途,其所需的原料与构成也不同,生活用纸、文化纸采用木浆作为主要原料,而包装纸则主要采用废纸浆作为原材料,具体原料比例见下表:

  受行业政策以及下游需求变化影响,2016年我国各主要纸种产量增减不一。在近年来供给侧改革、淘汰落后产能背景下,大量中小纸厂落后产能被关停,大型造纸企业则稳步扩大产能,提高产量。受下游需求行业增速差异影响,不同纸种产量变化迥异:生活用纸、白卡纸、箱板纸、白板纸产量上升,而双胶纸、双铜纸、瓦楞纸产量小幅下降。

  2016年中国纸及纸板生产量12319.2万吨,是世界上最大的纸及纸板生产国,占世界总生产量的四分之一以上。在巨大的生产量背后,是对原料的巨大需求。

  以双胶纸、双铜纸、生活用纸、白卡纸这四种以木浆为主要原料的纸种为例,其2016年产量分别为803.7万吨、458.3万吨、927.9万吨、690万吨,结合前述原料构成,可计算出2016年这四种主要纸种所需木浆量达2563.7万吨,远远超过2016年国内1005万吨的木浆生产量,如此庞大的原料缺口,直接导致木浆进口依赖度居高不下。

  国务院2016年12月发布的《发展权:中国的理念、实践与贡献》白皮书中数据显示,2015年我国森林面积2.08亿公顷,占世界森林总面积的4%,位居世界第五位。我国森林资源分布较为集中,主要集中在东北、东南和西南地区。

  其中东北地区以针叶林和针阔叶混交林为主,东南地区以松杉林、常绿阔叶林和经济林为主,西南地区以亚高山针叶林和针阔叶混交林为主。

  我国森林覆盖率较低,仅为22.2%,低于31%的世界平均水平。而人均森林面积仅为世界人均水平的26%,只有0.15公顷,在全世界233个国家和地区中排名146位。我国森林生产力低,森林每公顷蓄积量仅有平均水平的69%,人工林每公顷蓄积量仅为52.76立方米,同时枯损量巨大,达每年1.18亿立方米。目前我国可采林地面积仅占13%,可采蓄积仅占23%。因这种资源禀赋造成的木材资源相对缺乏,使得木浆行业发展从根源上受到限制。对比世界上的大型纸浆企业所依托国家的资源禀赋,我国无论从整体森林覆盖率上,还是人均森林面积上,都远低于芬兰、俄罗斯、巴西、瑞典、印尼、加拿大、智利这些世界上主要纸浆生产国,国内木浆行业发展具有明显资源天花板。

  在森林资源相对缺乏的情况下,我国近几年不断加强林业建设和林业资源的开发管理。国家“十三五”规划中规定可采伐人工林与天然林限额共计25,403.6万立方米,较十二五规划的27,105.4下降6.28%。

  国家“十三五”计划出台后,各地林业部门也相继推出了林业开发管理工作细则。这些细则中,对于林业资源开发的规定存在大量共通点,主要体现在:1.规定采伐林木积蓄的最大限量;2.天然林保护全覆盖,全面禁止商业性采伐;3.建立严格的补偿林制度,“伐多少,种多少”。这些规定对纸浆企业的原料供应直接产生了影响。

  为了解决上游原料问题,我国在2004年就制定了“林纸一体化”的发展规划,推动造纸企业向上游产业延伸,将制浆、造纸、造林、营林、采伐与销售结合起来,形成良性循环的产业链。

  除了对各个主要林业资源产区的布局外,配合国家扶持、融资便利等措施,陆续关停小企业,推动行业良性发展。

  除了少数在南方布局的企业以外,基本上国内的浆纸企业的林浆纸一体化项目都形同虚设,政策实际上进展缓慢。其原因主要为:

  1)对造纸企业而言,林浆纸一体化道路,林地的购置和管理是一项耗资巨大的工程,因林木培育周期较长,造纸企业高负债率经营特征难以承受短期难以获得回报的资金支出;

  2)林权体制阻力是企业无法避免的问题,企业在林地经营上遇到的采伐限额约束、培育体制落后、林纸管理不统一等政策问题是造纸企业发展林纸一体化过程中最主要的政策阻力。

  行业环保要求不断淘汰落后纸浆产能。在纸浆生产过程中会产生多种污染物:备料过程中会产生废气及固体废料;蒸煮过程中会产生毒性废液;提取、筛选等过程中会产生大量废水;研磨过程中会产生废热;整个制浆过程中由于大量机械的运转会产生噪音污染等等。具体到不同制浆工艺,产生的废物排放也会有所不同。

  国家相关环保政策实施也给纸浆企业的发展提高了门槛。目前国内的木浆制造工艺主要为化学法和化学机械法,随之而来的污染物排放对企业的技术水平提出了很高的环保要求,直接增加企业生产成本。补偿林政策(即砍伐多少种多少)从上游木片原材料限制国产木浆产能扩张,纸浆企业规模扩大难上加难。

  全球纸浆市场在过去几年中增长较为缓慢,但全球化学商品浆的增长速度却明显加快,中国造纸协会数据显示,2015年全球化学商品浆消耗中中国市场消耗占比超30%,消耗量同比增长2.4%,全球化学商品浆增量需求中有50%来自中国市场,中国对进口木浆依赖可见一斑。

  我国进口纸浆来源国较为集中。2015年我国从30多个国家和地区进口纸浆,前十大进口国合计占比在93%以上。其中加拿大为最大进口国,占比23%,并维持高速增长态势。巴西、印尼也同样增速明显,抵消了美国、芬兰等国的进口量下降,整体进口维持上涨。

  依赖进口存在政治风险(出口国政治稳定性等)、贸易风险(贸易开放程度、汇率波动等)和运输风险(运输距离、运输方式)等诸多风险。虽然我国纸浆进口风险整体平稳,波动较小,但我国进口依赖性的增强,仍然对纸浆产业发展构成了潜在的阻碍。这些潜在的不确定性对于国内纸浆行业的影响会通过量和价两种机制扩散传导,影响行业稳定发展。

  2016年年末木浆价格上涨主要由人民币汇率变化和相对低位的库存双因素驱动。2016年前三季度,木浆价格基本维持稳定,并未出现大幅波动。2016年9月份之后,由于美国总统换届选举、经济复苏等原因,人民币开始进入新一轮贬值周期。在汇率变化驱动下,国内纸浆价格背离国际纸浆价格走势,出现大幅上涨。

  2016年9月至2017年1月间,阔叶浆外商平均价由485.00美元/吨上涨至514美元/吨,上涨5.98%,而阔叶浆上海内盘价则由3,800.00元/吨上涨至4957元/吨,同比、涨幅高达30.92%。

  综合来看,2016年全年阔叶浆外商均价535.43美元/吨,同比降15.60%,阔叶浆国内均价4076.90元/吨,同比下降10.90%,人民币兑美元汇率2016年全年平均为6.6470,同比提高5.76%。考虑人民币贬值因素后国内外纸浆价格波动幅度几乎一致。

  2016年末,青岛港木浆库存一度低于40万吨,保定库木浆库存更是在3万吨左右徘徊,均处于2014年以来相对低位。低库存水平加剧市场供给紧张,造成造纸企业采购恐慌,进一步推动价格上涨。

  2016年12月木浆市场出现了明显的价格上升而库存下降趋势,反映出市场对于涨价的恐慌情绪,采购积极。但进入2017年后,库存量反弹,并在3月份达到价格、库存双高点。2017年3月末库存与价格二者均处于相对高位,但都已出现回落态势。

  从历史数据来看,木浆市场价格处于相对高位,库存处于相对低位,出运量较高时,存在价格下降的拐点可能;反之,当价格相对低位,库存相对高位,出运量较低时,存在价格上升的拐点可能。

  2016年,巴西KlabinSA集团的Puma浆厂的150万吨纸浆生产线、中工国际投资的白俄罗斯Svetlogorsk的40万吨纸浆项目、金光集团属下亚洲浆纸业有限公司的200万吨纸浆厂等项目均已达投产或单机测试。

  2016年-2019年间,全球新增木浆、溶解浆产能超过600万吨。新增产能的投产不仅会增加近期纸浆产量,影响近期纸浆价格走势,还将增加纸浆长期产能,改变长期中纸浆供需情况,对纸浆长期价格走势产生深远影响。

  2016年,我国废纸浆消耗量达6329万吨,占全部纸浆消耗的65%。废纸浆由废纸在回收筛选后经温水浸涨、打碎研磨等过程重新制成,因此其所含纤维被二次破坏,在造纸性能上劣于原生浆,同时其性质受废纸来源等因素影响明显。废纸浆一般用于新闻纸等用途。

  国内废纸与进口废纸在质量上存在一定差异,欧美日等发达国家都有着较为完善的废纸回收分类体系,其回收的废纸经处理后质量较高,规模化回收,有效降低生产成本;相比之下国内废纸的回收分类较为落后,回收体系散乱,废纸整体质量低。因此,国内废纸与进口废纸存在一定价格差,一般在100-150元/吨。

  2016年年末,国内废纸价格迎来暴涨,部分地区废纸价格甚至翻倍。而进口废纸价格也随之水涨船高,美废、欧废、日废涨幅均在100美元/吨左右,达到近年来高点。

  这次涨价的主要原因有:有计划地淘汰造纸行业落后产能和过剩产能,使得供应市场逐渐紧张;

  为配合G20峰会,保障“会议蓝”,华东、华北等地7省市造纸厂、纸箱厂停产限产20天左右,限产30-50%;环保督查采取“高压”态势,多地取缔或关停造纸、包装、印刷等污染严重的“十小”企业,大纸厂则被限产;煤炭、运输等价格上涨,成本转嫁到废纸价格当中。加之各地频发的废纸库火灾等事故,涨价情绪的反复推动了本次价格的暴涨。

  废纸价格暴跌,迅速回落。究其原因,各主要纸厂在前期高价时期囤积的废纸相对饱和,同时出现了对高价废纸的抵触情绪,各地废纸交易观望情绪浓重,高价废纸无人问津,遂遭遇价格断崖式下降。进入4月后,废纸价格企稳并出现回升迹象,中小纸厂需求积极提升,大型纸厂需求平稳,采购价格稳中有升。

  根据往年数据显示,进入5月份后废纸价格较为平稳,波动较小。在本轮价格暴跌反弹后,废纸进入高位震荡区间,随着国家在外废进口政策上的转变,进口废纸通路暂时受阻,国废需求激增推高国废价格。从监管层对外废进口态度来看,未来废纸价格仍将维持当前上升趋势。

  我国纸浆行业产地较为集中。国家统计局数据显示,2015年我国纸浆(木浆与非木浆)年产量前十的省份分别为山东、河南、海南、广西、广东、湖南、河北、福建、江西以及江苏,这十个省份的总产量占到全国纸浆总产量90%以上。其中山东省纸浆产量567.4万吨,占全国纸浆总产量的34.4%。

  从行业集中度来看,受落后产能淘汰影响,纸浆行业CR4在2010年后逐步提高,2012年后行业集中度稳定在44%。从企业角度来看,木浆行业产能同样集中在几家大型纸浆企业,行业集中度凸显,龙头企业产能优势明显。

  在工信部编制发布的《轻工业发展规划(2016-2020年)》中明确提出了造纸业要增强自主创新能力、着力调整产业结构、全面推行绿色制造的具体任务,指出行业未来要向“节能、环保、绿色”方向发展,加强纤维原料高效利用技术等方向发展。对环保的着力强调,给纸浆行业发展空间设置了新的难点。

  政策新规对产能扩建的准入门槛提出了新的要求,规定扩建规模要达到:化学木浆年产30万吨,化学机械木浆年产10万吨,化学竹浆年产10万吨,非木浆年产5万吨。

  而新增产能一般要经历出具可研报告、通过环评、建设期、产能爬坡等阶段,至少需要3年时间。按照目前的企业产能情况来看,除龙头企业外,很难承担这样的产能建设所带来的高额成本。

  2016年11月环保部发布的《控制污染物排放许可制实施方案》,在控制新建产能之外又对纸浆企业提出了新的要求。该制度适用范围覆盖了纸浆企业的排污种类,因此对纸浆企业的生产产生直接影响。截至目前,已有四川、安徽、福建、山东、河南、重庆等省市陆续开展了排污许可证核发工作,未来一段时间,排污许可证制度将在全国范围内充分铺开。环保部预计将在2017年年底前,完成包括造纸行业在内的十个涉水行业的排污许可证核发工作,未来将形成以许可证为核心的一体式环保监管格局。

  概述:排污许可证制度,指任何单位欲向环境中排放污染物,应向有关机关(一般是环境保护行政主管部门)申报所排放污染物的种类、性质、数量、排放地点和排放方式等,经审查同意,发给许可证后方可排放。

  适用范围:直接或间接向环境排放水、气污染物的排污者;在工业生产中因使用固定设备产生环境噪声污染的;产生工业固体废物或者危险废物的。基本原则:持证排污并按证排污;总量控制原则。许可证种类:《排污许可证》有效期不超过五年;《临时排污许可证》有效期不超过一年。其他:年度审核制度、依法吊销撤销制度。

  以排污许可证制度为代表的一系列政策的出台,给纸浆行业提出了新的挑战。表明行业未来将维持环保的高强度,而随之带来的固定设备投资,生产成本增加等生产经营性难题,是摆在每一家纸浆企业面前的切实难题。面临这样的发展压力,大型纸浆企业的应对措施显然要比中小型企业更加充分,更为得心应手,如排污许可证的核发将以企业的污染防治设施等条件为基础、择优有序发放,这就利用制度规范形成了以生产规模为导向的、有利于大型纸浆企业发展的行业发展方向。因此政策加码将成为纸浆行业下一次集聚的主要推手之一。

  传统纸浆企业一般采取化学法或化学机械法作为主要制浆工艺方式,废水排放量大且含有大量的悬浮物、BOD、COD、色度(黑液)、酸碱物质、毒性物质等,严重污染环境。根据环保部披露的数据,中国造纸行业年污水排放占全国污水排放总量的18.4%,达标排放废水仅占造纸行业排水量的53.8%;而COD排放量占全国COD排放总量的30%。污染严重的传统制浆工艺已经不能适应日益严格的环保要求。

  目前有两种新兴制浆工艺可以作为传统工艺的替代者,一是生物制浆法,二是超声波制浆法。

  生物制浆法,是先用特殊菌种(白腐菌、褐腐菌、软腐菌)定向分解木素解构,再辅以机械方法或化学方法进一步解离余下的纤维素的一种制浆方法。在此方法中,由于生物作用的存在,其他只是辅助,因此可以大大减少化学品的用量以及随之而来的废液等排放,甚至实现“零排放,无污染”的目标,是一种较为环保、清洁的制浆方法。

  超声波制浆法是一种基于超声波的空化、机械及热效应,在水相环境中,作用于纤维原料,并辅之以超声介质增强超声效应,完成纸浆的制备的新型纸浆制造工艺。在此方法中,完全依靠超声波产生的物理作用制浆,因此不需要添加氯化物、烧碱等化学品,极大地减少了污染排放。同时由于超声波的可控性,可以根据需要生产多种漂白度的纸浆,实现“一机多品”。

  上述两种方法通过对生物技术和物理作用的引用,共同着眼于减少制浆过程中化学品的添加使用,从而减少污染物排放,实现绿色环保制浆。除此之外,这两种方法还可以使用非木浆作为原料,而产出的纸浆可以达到甚至超过木浆的质量水平,如果这两种制浆方法得以广泛应用,将极大扩充纸浆原料来源,解决我国纸浆严重的进口依赖。

  目前这两种方法并未实现产业化应用。生物制浆法中采用的生物菌种易被杂菌感染失效、超声波制浆法需要投入大量成本购置固定设备、产业化水平滞后等。这些问题,使得短时间内制浆工艺不会出现大的变革,但这种技术创新仍值得高度关注。

  下一波纸浆行业的发展将是以新制浆技术为核心的行业内集聚,顺应政策风向、增强技术创新、解决进口依赖,由新技术带来的核心优势将极大的强化企业的核心竞争力,推动行业内再次集聚发展,巩固企业龙头地位。

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